تكاليف إصدار الدين في بيان التدفق النقدي:
تتكبد الشركات الصغيرة الكبيرة والمتنامية نفقات إصدار أدوات الدين، مثل السندات للمستثمرين، حيثُ تشمل هذه المصاريف الرسوم القانونية وتكاليف التسجيل والعمولات، وتذهب تكاليف إصدار الدين إلى بيان التدفق النقدي من خلال بيان الدخل كمصروفات، وأيضاً من خلال الميزانية العمومية كتغييرات على الأصول النقدية، وتذهب عائدات إصدارات الديون إلى قسم الأنشطة التمويلية في بيان التدفقات النقدية، لكن تكاليف الإصدار تذهب إلى قسم الأنشطة التشغيلية.
حيثُ أنّ تكاليف إصدار الدين هي تكاليف مؤجلة يتم تسجيلها كأصول طويلة الأجل في الميزانية العمومية ويتم إطفاءها على مدى مدة أداة الدين، وتتبع هذه العملية مبدأ المطابقة المحاسبية، والذي يتطلب من الشركات الاعتراف بالمصروفات في نفس الوقت الذي تعترف فيه بالمزايا المرتبطة بها، وفي حالة الديون تتم مطابقة تكاليف الإصدار مع الديون المستحقة في أي سنة معينة.
ولتسجيل التكاليف المرتبطة بإصدار الدين، ستقوم الشركة بخصم (تكاليف إصدار الدين)، وهو حساب أصول طويل الأجل، ونقد ائتماني وهو حساب الأصول الجارية.
على سبيل المثال إذا أكملت شركة بنجاح اكتتاباً خاصاً بقيمة مليون دولار أمريكي لسندات مدتها (10) سنوات وكانت المصروفات (1%)، من القيمة الاسمية للسندات، فإنّ القيود المحاسبية لتسجيل هذه النفقات هي خصم تكاليف إصدار الديون والنقد الائتماني بنسبة (1%) من مليون دولار أو 10،000 دولار لكل منهما، لذلك سيكون التأثير على بيان التدفق النقدي هو انخفاض قدره (10000) دولار في التدفق النقدي التشغيلي.
ومن المُمكِن إطفاء تكاليف الإصدار باستخدام طريقة القسط الثابت، حيثُ تكون المصروفات السنوية هي نفسها على مدى مدة أداة الدين، ولتسجيل مصروفات الإطفاء تقوم الشركة بخصم (مصروفات إصدار الدين)، وحساب بيان الدخل وائتمان (تكاليف إصدار الديون)، وهذا من شأنه أن يُحوِّل التكاليف بشكل فعّال من الميزانية العمومية إلى بيان الدخل على مدى عمر الدين.
بالإضافة إلى ذلك، فإنّهُ من المُمكِن أيضاً للشركات حساب تكاليف الإصدار إذا كانت غير ذات أهمية بالنسبة لحجم إصدار الدين، ويتبع هذا مبدأ الأهمية النسبية للمحاسبة، والذي يسمح بالانحرافات عن المعايير المحاسبية للمبالغ الصغيرة، التي ليس لها تأثير مادي على الأرباح والخسائر.
حيثُ أنّ إدخالات دفتر اليومية لتسجيل هذه التكاليف الصغيرة هي خصم مصروفات إصدار الديون والنقد الائتماني؛ ممّا يؤدي إلى انخفاض التدفق النقدي التشغيلي في بيان التدفق النقدي.
